外国為替取引

外国為替取引とは

外国為替取引とは
レバレッジ(てこ)は潜在的な利益と損失を増幅します。 たとえば、レバレッジなしでEUR / USDを1.0000で購入する場合、全損を取得するには、価格をゼロにするか、投資を2倍にするために2.0000にする必要があります。 100:1のレバレッジをフルに使用して取引する場合、100分の1の価格変動でも、同じ利益または損失が発生します。

外国為替入門講座 第8回 為替スワップ

外国為替入門講座 第8回 為替スワップ

1.為替スワップ取引

為替取引には、現時点で通貨の交換を行う 直物(じきもの)為替 と、将来の時点で通貨の交換を行う 先物(さきもの)為替 があります。

外国通貨と円の交換レートは、毎日大きく動いています。将来の時点にドルをいくらで交換できるかを決めておくことは重要です。例えば、原価70万円の自動車を1万ドルで売った場合に、為替レートが決まらないと儲けの判断ができません。
先物為替は、現時点で将来の時点に外貨をいくらで売り買いするのかを決めておくものです。簡単にいえば、 予約レート です。

2.為替スワップとは何か

為替スワップ取引は、 直物為替と先物為替の売買を、同時に交差的に組み合わせて行う取引 です。直物為替の売買に、逆の売買条件の先物為替を組み合わせます。

3.為替スワップと先物レート

直物為替に為替スワップを加えると、先物為替を作ることができます。為替スワップは、直物為替と先物為替の橋渡しの役割をしています。
外国為替市場では、先物レートは実数で建て値されるのではなく、 直先スプレッドが建て値 されています。直先スプレッドとは、直物レートと先物レートの差額で、為替スワップの価格のことです。

先物レート=直物レート ± 直先スプレッド

米国の金利が日本の金利より高い 場合には、直物レートから直先スプレッドを差し引くことで、先物レートを計算します。これを ドルディスカウント/円プレミアム といいます。

先物レート=直物レート-直先スプレッド

逆に、 米国の金利が日本の金利より低い 場合には、直物レートに直先スプレッドを加えて先物レートを計算します。これを ドルプレミアム/円ディスカウント といいます。

先物レート=直物レート+直先スプレッド

4.銀行の操作

為替スワップ取引は、企業に先物為替を供給する必要がある銀行が、 銀行間で行うプロの取引 です。この取引のおかげで、銀行は、企業からの先物為替の注文に応じることができます。

ある輸出企業から、3ヶ月先に100万ドルを売りたいという先物為替の注文が入ったとします。すると銀行は、 直物市場でドルを売り、為替スワップで直物の買いと先物の売り を行います。その結果、先物の売りポジションだけが残ります。
ここでいうポジションとは、債権と債務の差額のことです。ドルの売りとドルの買いを比べて、売りが多い場合を売りポジション、あるいは、売り持ちと呼んでいます。

3ヶ月後に輸出企業から買い取ったドルは、この先物の売りポジションで相殺されます。したがって、銀行は 為替リスク を負わなくて済みます。

5.為替スワップの価格

為替スワップには、2種類の取引があります。 期近でドルを買い、期先でそれを売る取引 と、 期近でドルを売り、期先でそれを買う取引 です。前者を 買い/売りスワップ 、後者を 売り/買いスワップ といいます。
期近とは、現時点に近い手前の期日という意味です。今日、明日、のように現時点に近い期日を指します。期先は、先の期日のことです。
例えば、ドルの買い/売りスワップは、1ドル=100円で直物を買い、期先に1ドル=95円で先物を売り戻すといった取引を指します。

直物為替レートと先物為替レートの間の価格差を、 直先(じきさき)スプレッド といいます。これを、直先スプレッドの支払側からはス ワップコスト 、受取側からは スワップマージン と呼びます。
ドルの買い/売りスワップを行うと、直物レート(100円)と先物レート(95円)の差額の5円(100-95=5)を、取引相手に支払ったことになります。

直先スプレッド=2国間の金利差

日本の銀行から100円を借りてドルと交換して、 米国の銀行に預金 すると、1年後、1ドル10セントが手に入ります。
もし、先物レートが$1=¥100であった場合、1ドル10セントは、110円と交換されます。銀行から借りた
100円の利子は5円ですから、銀行に105円を返すと手元に5円(110円-105円=5円)の利益が得られます。もし、こんなうまい話があれば、誰もがドルでの運用を始めます。その結果、ドルの売り予約が増えます。ドルの売り手が増えるのですから、先物のドルの値段は下がっていきます。1ドル=95円45銭まで下がると、1ドル10セントは、円と交換しても105円(1.1×95.45=105)にしかならなくなり、ドルで運用しようとする動きが止まります。

では、予約レートがもっと下がって1ドル=90円になったらどうなるでしょう。今度は、逆の動きが始まります。米国の銀行から1ドルを借りて 日本の銀行に預金 する動きです。1ドルを100円に替えて運用すると、1年後、105円になります。1ドル=90円でドルに換算すると、1ドル16セント(105÷90=1.16)になります。銀行には、1ドル10セントを返済すればいいのですから、6セントの儲けとなります。したがって、ドルの買い予約が増えていき、予約レートは上がっていきます。 1ドル=95.45円(105÷1.1=95.45)になると、儲けはゼロとなるのでドルの買い予約をする人もいなくなります。

結局、先物レートは、1ドル=95円45銭の水準で落ち着くことになります。
この 直先スプレッド4.55円 (100-95.45=4.55)は、 日米の金利差5% (10-5=5)に相当します。
これは、円で運用しても、ドルで運用しても105円にしかならないように、先物レートが調整されていくことを意味します。円価での運用額とドルでの運用額が等しくなるように、先物レートが調整されていくのです。

6.直先スプレッドの計算

直先スプレッドは、先物レートと直物レートとの差額なので、先物レートが決まると簡単に計算できます。先物レートは、円で運用しても、ドルで運用しても 運用額が等しく なるような水準で落ち着きます。

これを式にすると、 円での運用額=ドルの運用額 となります。
円での元利合計=ドルでの元利合計
¥元本×(1+¥金利×日数÷365)=$元本×(1+$金利×日数÷360) とおけます。
この式を変形すると、

直物レート(1ドル=¥100)、円金利5%、ドル金利10%のときの1年先の先物レートは、
【 1年後の円での運用額=1年後のドルの運用額 】であるという関係から、
100円×(1+0.05×365÷365)=1ドル×(1+0.1×360÷360)
1ドル=100円×(1+0.05)÷(1+0.1)=95.45円 となります。

外国為替取引を学ぶ:最強の初心者ガイド。

John Lee Rossi

John Lee Rossi 更新日時07 5月 2020

外国為替取引を学ぶ:最強の初心者ガイド。

最新の初心者向けガイドでFX取引を学びましょう。通貨ペアとは何か、スプレッドとは何か、ロットとは何か、FXでのピップスとは何か、資金管理について学び、避けるべき間違いなどを知りましょう! プロのトレーダーからの洞察を得て、初心者でも通貨取引所(FX)市場で成功するために知っておくべき基本を学びましょう!

通貨ペアとは

通貨ペアとは

メジャー、マイナー、エキゾチック通貨のペアとは

メジャー通貨ペア主要通貨ペア)は世界で最も取引されている通貨ペアであり、EUR/USDはその中でも最も人気のある通貨ペアです。

ペア通貨名称
EUR/USDユーロ(€)/ 米ドル($)Fiber
USD/JPY米ドル($)/日本円(¥)Gopher
GBP/USD英ポンド(£)/米ドル($)Cable
USD/CHF米ドル($)/スイスフランSwissie
AUD/USD豪ドル(A$) / 米ドル($)Aussie
USD/CAD米ドル($)/ カナダドル(C$)Loonie
NZD/USDニュージーランドドル(NZ$) /米ドル($)Kiwi

マイナーな通貨ペアは、メジャーな通貨ペアに比べて人気が低く、そして米ドル(USD)は含まれていません。マイナー通貨ペアの例としては、EUR/CHFとGBP/JPYがあります。マイナー通貨ペアはかなり流動性がありますが、メジャー通貨ペアの流動性に比べと低いです。

エキゾチックな通貨ペアには、USD / RUB(ロシアルーブル)やUSD / MXN(メキシコペソ)などの新興経済国の通貨が含まれます。 外国為替取引とは エキゾチックなペアはマイナーペアよりも変動性が高く流動性が低いため、取引コストが高くなります。

市場用語

アスク価格とビッド価格 - アスク価格は商品が買える価格で、ビッド価格は商品が売れる価格です。アスク価格は常にビッド価格よりも高いため、最初はすべての取引が損失から始まります。

FXにおけるスプレッドとは、通貨を売る時の値段(BID)と通貨を買う時の値段(ASK)の差をいいます。この価格差で(手数料があるとことで手数料も含めて)銀行、ブローカー、ディーラーが利益を出しています。

ススワップレートまたはロールオーバーレートは、通貨ポジションを一晩オープンにしたままにするために追加または差し引かれる利息のことです。スワップレートがマイナスかプラスかは、買いのポジションなのか売りのポジションなのかで計算され、通貨ごとの金利差を基準にしています。

ショートポジションとロングポジションは売り持ちなのか買い持ちのポジションなのか表します。ショートポジションは「売り」ポジションを保有することです。ロングポジションは、「買い」ポジションを保有することです。

ベア&ブル市場は、市場のトレンドが説得力のある上昇か下降かを指します。 弱気相場では価格が下落しているのに対し、強気相場では価格が上昇しています。

CFDとは、差金決済取引(Contract for Difference)の意味です。 これらの製品により、トレーダーは、原資産の所有権を取得することなく、買値と売値の差額で決済して損益を出す仕組みです。 CFDは、外国為替、株式、指数、商品でよく使われます。

ピップスとは何か(値上がり)

ピップスとは何か(値上がり)

ほとんどの通貨ペアでは、1ピップは0.0001です。 USD / JPYなどの日本円との通貨ペアの場合、1ピップは0.01です。 金属を取引する場合、金と銀の1ピップは0.01です。

スプレッド(取引コスト)とは

スプレッド(取引コスト)とは

ビッド価格アスク価格スプレッド
4桁1.09281.外国為替取引とは 09290.0001 = 1 ピップ
5桁1.092521.092570.00005 = 0.5 ピップス

ロット(Lot)とは(取引単位)

ロット(Lot)とは(取引単位)

FXを取引する際の通貨量の単位をロットと表現します。ロットは通貨の買付けや売付けが可能な最低取引単位を指す意味の用語で、実際のトレードではLot数ごとに外貨を購入したり売却したりします。具体的に取引に置き換えると1 ロットは10,0000通貨単位です。

ほとんどのブローカーは、0.01以下の小数ロットサイズでの取引を許可しています。 フラクショナルロットサイズは、ミニロット、マイクロロット、ナノロットと呼ばれることもあります。 サイズと単位を比較するには、上の写真を参照してください。

レバレッジとマージンとは

レバレッジにより、トレーダーはより少ないお金(証拠金)で大きなポジションで取引できるようになります、同時に利益と損失の両方が大幅に増幅されます。 レバレッジ取引は証拠金取引とも呼ばれます。

レバレッジ(てこ)は潜在的な利益と損失を増幅します。 たとえば、レバレッジなしでEUR / USDを1.0000で購入する場合、全損を取得するには、価格をゼロにするか、投資を2倍にするために2.0000にする必要があります。 100:1のレバレッジをフルに使用して取引する場合、100分の1の価格変動でも、同じ利益または損失が発生します。

マージン(必要証拠金)はFX通貨市場において、ポジションを開いて維持するために必要な入金額です。これは手数料や取引コストではなく、取引を開始するための入金額として口座残高の一部が割り当てられているだけです。損失からブローカーを保護するのが目的です。損失によりトレーダーの証拠金が事前定義されたストップアウト率を下回ると、1つまたはすべてのオープンポジションがブローカーによって自動的にクローズ(決済)されます。ブローカーからのマージンコール警告は、このような清算に先行する場合もあれば、先行しない場合もあります。

レバレッジの仕組み

マネーマネジメントとは

最も重要なルールは、口座資金のごく一部のみをリスクにさらすことです。 そうすることによって、あなたは避けられない損失に耐えることができるでしょう。 経験則として、多くのトレーダーは、取引ごと2%以下のリスクで取引をおこなっています。

ドローダウンとは

ローソク足チャートとは

ローソク足チャートとは

価格が下落して下落した場合、ローソク足は赤に着色されます(陰線)。 価格が上昇して上昇した場合、緑色になります(陽線)

テクニカル分析とは

テクニカル分析とは

サポート、レジスタンス

マルチタイムフレーム解析とは

テクニカル分析は常に複数の時間チャートを見る必要があります、月次チャート(各ローソク足が1か月を表す)から1時間まで。週次や月次などの長期チャートでは主要な傾向を確認できます。日次や4時間などの中期チャートではベストな参入機会を特定するのに役立ちます。

経済指標カレンダーデータとボラティリティ

経済指標カレンダーデータとボラティリティ

経済指標カレンダーの使い方を学ぶ

前月の値:前月の結果を表示します。前月が調整されることがあるため、変更される可能性があります。 この動きはボラティリティを引き起こす可能性があります。

予測またはコンセンサス値:経済アナリストのコンセンサスに基づいて予測を表示します。

実際の値:実際のレポート値を表示し、予測と大幅に異なる場合は変動の原因となる可能性があります。

インパクト:レポートの潜在的な影響の大きさは、イベント名の横にある色付きのアイコンで示されます。 赤は影響が大きいことを意味し、オレンジは影響が中程度であることを意味します。

外国為替で利用可能な取引注文タイプ

外国為替で利用可能な取引注文タイプ

マーケットオーダーとは、成行注文のことです。オーダーが入ったときに取引成立となり、その時点での為替レートにて取引が行われます。マーケットオーダーは注文することですぐに約定します。ただし、相場の状況により注文したときの為替レートと約定レートの数値が異なる場合があります、バイタリティー期間中は特に。これはスリッページとして知られています。ボラティリティや非流動性の高い時に成行注文を出すと、高いスリッページが発生することがあります。

リミットオーダーは、指定された価格で制限された売買注文です。マーケットオーダーとは異なり、使用される価格を完全にコントロールすることができます。注文価格が実行時に利用できない場合はもちろんのこと、注文が未記入になります。

指値注文の種類

テイクプロフィット利食いにより利益を確定させる取引をいいます。

トレーリングストップは、到達した最高価格から一定の数ピップスを離れたところで取引を決済するための指値注文です。

ストップロスは為替レートが自分の不利に変化してきて損失が発生してきたときに、それ以上の損失を避けるためにポジションを決済する指値注文のことをいいます。

バイストップは現在の価格より高い価格で買い注文をする価格設定のことです。

セルストップ現在の価格より低い価格で買い注文をする価格設定のことです。

バイリミット現在の価格より低い価格で(底値)で買い注文をする価格設定のことです。

セルリミットは現在の価格より高い価格(天井値)で買い注文をする価格設定のことです。

ストップ指値注文は、指値注文としてのみ実行されると説明されているストップ注文のように機能します。

外国為替取引のリスク

メタトレーダー取引プラットフォームとは

メタトレーダー取引プラットフォームとは

メタトレーダーは、最も人気のあるサードパーティのFX取引プラットフォームで、ほとんどのブローカーが提供しています。チャートといくつかのテクニカル指標が組み込まれているため、ユーザーは簡単にFX取引を行うことができ、ブローカーによっては、株式やインデックス、コモディティ、暗号通貨のCFDも可能です。

「エキスパートアドバイザー」と呼ばれる自動取引ロボット(EA)、テクニカルインジケーター、およびスクリプトは、C ++と同様の単純なプログラミング言語を使用してMQL言語エディターで簡単に構築できます。 エキスパートアドバイザーは、組み込みの戦略テスターを使用して、過去の価格データでバックテストすることもできます。

FXでトレードするための最良の時間帯

FXでトレードするための最良の時間帯

  • 北米 - 米国ニューヨーク
  • アジア - 東京、日本
  • アジア太平洋 - オーストラリア、シドニー
  • ヨーロッパ - 外国為替取引とは イギリス、ロンドン

外国為替デモ口座を開設して練習を始める方法

外国為替デモ口座を開設して練習を始める方法

最高の外国為替ブローカーを選択する方法

最終的な考察

John Lee Rossi

作成者について: John Lee Rossi

John Lee Rossi, currently head of fundamental and technical research with Clear Markets Ltd., is a seasoned trader with more than 16 years experience trading in the financial markets. John previously worked for several brokerage companies, operating in different OTC markets, specialising in a wide range of financial products, from Forex trading to commodities trading. Happily married to his lovely wife Frances, John has two teenage daughters. Away from the business, he enjoys hiking, golfing, 外国為替取引とは and spending time at the Ozarks lake with family and friends.

John Lee Rossi, currently head of fundamental and technical research 外国為替取引とは with Clear Markets Ltd., is a seasoned trader with more than 16 years experience trading in the financial markets. John previously worked for several brokerage companies, operating in different OTC markets, specialising in a wide 外国為替取引とは 外国為替取引とは range of financial products, from Forex trading to commodities trading. Happily married to his lovely wife Frances, John has two teenage daughters. Away from the business, he enjoys 外国為替取引とは 外国為替取引とは hiking, golfing, and spending time at the Ozarks lake with family and friends.

今週の注目CFD

■外国為替証拠金取引は各通貨の価格を、貴金属証拠金取引は各貴金属の価格を指標とし、それらの変動に対する予測を誤った場合等に損失が発生します。また、売買の状況によってはスワップポイントの支払いが発生したり、通貨の金利や貴金属のリースレート等の変動によりスワップポイントが受取りから支払いに転じたりすることがあります。外国為替証拠金取引の手数料については、無料のスタンダードと有料のアクティブトレーダーの二コースがあります。アクティブトレーダーでは取引金額に一定の料率(ステージ1: 0.003%、ステージ2: 0.002%、ステージ3: 0.001%)を掛けて求めた手数料が新規/決済それぞれで課金されます。さらにステージ2と3ではお支払いいただいた手数料の月間合計額が月額標準金額(ステージ2: 6万円、ステージ3: 20万円)に満たない場合は、その差額を追加で徴収させていただきます。ミニマムチャージの設定はありません。ステージはお客様ご自身で事前に選択していただき、月単位で適用されます。変更する場合は翌月以降の月の初日から有効となり、原則として月の途中で変更することはできません。貴金属証拠金取引の手数料についても、無料のスタンダードと有料のアクティブトレーダーの二コースがあります。ただしスタンダードではミニマムチャージが設定されています。アクティブトレーダーの手数料は外国為替証拠金取引と同様の仕組みになります。なお、ステージ2と3における手数料の月間合計額の計算では、外国為替証拠金取引と貴金属証拠金取引で発生した手数料が合算されます。
■外国為替オプション取引は外国為替証拠金取引の通貨を、貴金属オプション取引は貴金属証拠金取引の貴金属を原資産とし、原資産の値動きやその変動率に対する予測を誤った場合等に損失が発生します。また、オプションの価値は時間の経過により減少します。手数料については、外国為替オプション取引・貴金属オプション取引ともに無料です。なお、オプションの売り側は権利行使に応える義務があります。
■株価指数CFD取引は株価指数や株価指数を対象としたETFを、個別株CFD取引は個別株や個別株関連のETFを、債券CFD取引は債券や債券を対象としたETFを、その他証券CFD取引はその他の外国上場株式関連ETF等を、商品CFD取引は商品先物取引をそれぞれ原資産とし、それらの価格の変動に対する予測を誤った場合等に損失が発生します。また、建玉や売買の状況によってはオーバーナイト金利、キャリングコスト、借入金利、配当等調整金の支払いが発生したり、通貨の金利の変動によりオーバーナイト金利が受取りから支払いに転じたりすることがあります。手数料については、東京証券取引所上場株式を原資産とするCFD取引の日計り取引は「取引金額×0.05%」の手数料がかかり、建玉を持ち越した場合、キャッシュバック方式により、売買手数料は無料です。ETFを原資産としない株価指数CFD取引と商品CFD取引では売/買、新規/決済の別にかかわらず無料ですが、それ以外は有料となり「取引金額×一定料率」または「取引数量×一定金額」で求めた手数料がかかります。ただし、手数料の合計額が当社の定める最低手数料に満たない場合は、手数料に代えて最低手数料を徴収させていただきます。手数料の料率や金額または最低手数料は取引所や銘柄などによって異なります。
■上記全ての取引においては、当社が提示する売価格と買価格にスプレッド(価格差)があり、お客様から見た買価格のほうが売価格よりも高くなります。
■先物取引は各原資産の価格を指標とし、それらの変動に対する予測を誤った場合等に損失が発生します。手数料については、売買手数料と取引所手数料が新規/決済のそれぞれで課金されます。売買手数料は注文単位当りで定められています。ただし、手数料の合計額が当社の定める最低手数料に満たない場合は、手数料に代えて最低手数料を徴収させていただきます。また、建玉を翌日に持ち越すとキャリングコストが発生します。
■外国株式オプション取引は、対象とする外国上場株式の市場価格あるいは当該外国上場株式の裏付けとなっている資産の価格や評価額の変動等に対する予測を誤った場合等に損失が発生します。また、対象とする外国上場株式の発行者の信用状況の変化等により、損失が発生することがあります。なお、オプションを行使できる期間には制限がありますので留意が必要です。さらに、外国株式オプションは、市場価格が現実の市場価格等に応じて変動するため、その変動率は現実の市場価格等に比べて大きくなる傾向があり、意図したとおりに取引ができず、場合によっては大きな損失が発生する可能性があります。また取引対象となる外国上場株式が上場廃止となる場合には、当該外国株式オプションも上場廃止され、また、外国株式オプションの取引状況を勘案して当該外国株式オプションが上場廃止とされる場合があり、その際、取引最終日及び権利行使日が繰り上げられることや権利行使の機会が失われることがあります。対象外国上場株式が売買停止となった場合や対象外国上場株式の発行者が、人的分割を行う場合等には、当該外国株式オプションも取引停止となることがあります。また買方特有のリスクとして、外国株式オプションは期限商品であり、買方がアウトオブザマネーの状態で、取引最終日までに転売を行わず、また権利行使日に権利行使を行わない場合には、権利は消滅します。この場合、買方は投資資金の全額を失うことになります。また売方特有のリスクとして、売方は証拠金を上回る取引を行うこととなり、市場価格が予想とは反対の方向に変化したときの損失が限定されていません。売方は、外国株式オプション取引が成立したときは、証拠金を差し入れ又は預託しなければなりません。その後、相場の変動や代用外国上場株式の値下がりにより不足額が発生した場合には、証拠金の追加差入れ又は追加預託が必要となります。また売方は、権利行使の割当てを受けたときには、必ずこれに応じなければなりません。すなわち、売方は、権利行使の割当てを受けた際には、コールオプションの場合には売付外国上場株式が、プットオプションの場合は買付代金が必要となりますから、特に注意が必要です。さらに売方は、所定の時限までに証拠金を差し入れ又は預託しない場合や、約諾書の定めによりその他の期限の利益の喪失の事由に該当した場合には、損失を被った状態で建玉の一部又は全部を決済される場合もあります。更にこの場合、その決済で生じた損失についても責任を負うことになります。外国株式オプション取引の取引手数料については、1ロットあたり3.0米ドルが一回の取引ごとに課金されます。その他にも取引所手数料やキャリングコストなど様々な費用がかかります。手数料の詳細は、発注前の取引画面でご確認ください。外国株式オプション取引(売建て)を行うにあたっては、所定の証拠金を担保として差し入れ又は預託していただきます。証拠金率は各銘柄のリスクによって異なりますので、発注前の取引画面でご確認ください。
■上記全ての取引(ただしオプション取引の買いを除く)は、取引証拠金を事前に当社に預託する必要があります。取引証拠金の最低必要額は取引可能な額に比べて小さいため、損失が取引証拠金の額を上回る可能性があります。この最低必要額は、取引金額に対する一定の比率で設定されおり、口座の区分(個人または法人)や個別の銘柄によって異なりますが、平常時の比率は4%から20%が適用されます。ただし法人が行う外国為替証拠金取引については、金融商品取引業等に関する内閣府令第117条第27項第1号に規定される定量的計算モデルを用いて通貨ペアごとに算出(1週間に1度)した比率を下回らないように当社が設定します。
■上記全ての取引(ただしオプション取引の買いを除く)は、損失が無制限に拡大することを防止するために自動ロスカット(自動ストップロス)が適用されますが、これによって確定した損失についてもお客様の負担となります。また自動ロスカットは決済価格を保証するものではなく、損失がお預かりしている取引証拠金の額を超える可能性があります。
■外国証券売買取引は、買付け時に比べて売付け時に、価格が下がっている場合や円高になっている場合に損失が発生します。手数料については、「取引金額×一定料率」又は「取引数量×一定金額」で求めた手数料が一回の取引ごとに課金されます。ただし手数料の合計額が当社の定める最低手数料に満たない場合は、手数料に代えて最低手数料を徴収させていただきます。また取引所手数料等の追加費用がかかる場合があります。
■取引にあたっては、取引説明書および取引約款を熟読し十分に仕組みやリスクをご理解いただき、発注前に取引画面で手数料等を確認のうえ、ご自身の判断にてお取引をお願いいたします。

サクソバンク証券株式会社

金融商品取引業者 関東財務局長(金商)第239号
加入協会/日本証券業協会、一般社団法人金融先物取引業協会、日本投資者保護基金、日本商品先物取引協会

ご使用になられているブラウザ環境によりウェブサイトを正しく表示できません。

本サイトでは iOS 9.X および Microsoft Internet Explorer 10 以降のブラウザのご利用を推奨しています。これ以外の環境でご利用いただいた場合、本サイトの利用に必要な機能が使用できず、画面が正常に表示されない、動作しない等の現象が起きることがあります。

外国為替取引を学ぶ:最強の初心者ガイド。

John Lee Rossi

John Lee Rossi 更新日時07 5月 2020

外国為替取引を学ぶ:最強の初心者ガイド。

最新の初心者向けガイドでFX取引を学びましょう。通貨ペアとは何か、スプレッドとは何か、ロットとは何か、FXでのピップスとは何か、資金管理について学び、避けるべき間違いなどを知りましょう! プロのトレーダーからの洞察を得て、初心者でも通貨取引所(FX)市場で成功するために知っておくべき基本を学びましょう!

通貨ペアとは

通貨ペアとは

メジャー、マイナー、エキゾチック通貨のペアとは

メジャー通貨ペア主要通貨ペア)は世界で最も取引されている通貨ペアであり、EUR/USDはその中でも最も人気のある通貨ペアです。

ペア通貨名称
EUR/USDユーロ(€)/ 米ドル($)Fiber
USD/JPY米ドル($)/日本円(¥)Gopher
GBP/USD英ポンド(£)/米ドル($)Cable
USD/CHF米ドル($)/スイスフランSwissie
AUD/USD豪ドル(A$) / 米ドル($)Aussie
USD/CAD米ドル($)外国為替取引とは / カナダドル(C$)Loonie
NZD/USDニュージーランドドル(NZ$) /米ドル($)Kiwi

マイナーな通貨ペアは、メジャーな通貨ペアに比べて人気が低く、そして米ドル(USD)は含まれていません。マイナー通貨ペアの例としては、EUR/CHFとGBP/JPYがあります。マイナー通貨ペアはかなり流動性がありますが、メジャー通貨ペアの流動性に比べと低いです。

エキゾチックな通貨ペアには、USD / RUB(ロシアルーブル)やUSD / MXN(メキシコペソ)などの新興経済国の通貨が含まれます。 エキゾチックなペアはマイナーペアよりも変動性が高く流動性が低いため、取引コストが高くなります。

市場用語

アスク価格とビッド価格 - アスク価格は商品が買える価格で、ビッド価格は商品が売れる価格です。アスク価格は常にビッド価格よりも高いため、最初はすべての取引が損失から始まります。

FXにおけるスプレッドとは、通貨を売る時の値段(BID)と通貨を買う時の値段(ASK)の差をいいます。この価格差で(手数料があるとことで手数料も含めて)銀行、ブローカー、ディーラーが利益を出しています。

ススワップレートまたはロールオーバーレートは、通貨ポジションを一晩オープンにしたままにするために追加または差し引かれる利息のことです。スワップレートがマイナスかプラスかは、買いのポジションなのか売りのポジションなのかで計算され、通貨ごとの金利差を基準にしています。

ショートポジションとロングポジションは売り持ちなのか買い持ちのポジションなのか表します。ショートポジションは「売り」ポジションを保有することです。ロングポジションは、「買い」ポジションを保有することです。

ベア&ブル市場は、市場のトレンドが説得力のある上昇か下降かを指します。 弱気相場では価格が下落しているのに対し、強気相場では価格が上昇しています。

CFDとは、差金決済取引(Contract for Difference)の意味です。 これらの製品により、トレーダーは、原資産の所有権を取得することなく、買値と売値の差額で決済して損益を出す仕組みです。 CFDは、外国為替、株式、指数、商品でよく使われます。

ピップスとは何か(値上がり)

ピップスとは何か(値上がり)

ほとんどの通貨ペアでは、1ピップは0.0001です。 USD / JPYなどの日本円との通貨ペアの場合、1ピップは0.01です。 金属を取引する場合、金と銀の1ピップは0.01です。

スプレッド(取引コスト)とは

スプレッド(取引コスト)とは

ビッド価格アスク価格スプレッド
4桁1.09281.09290.0001 = 1 ピップ
5桁1.092521.092570.00005 = 0.5 ピップス

ロット(Lot)とは(取引単位)

ロット(Lot)とは(取引単位)

FXを取引する際の通貨量の単位をロットと表現します。ロットは通貨の買付けや売付けが可能な最低取引単位を指す意味の用語で、実際のトレードではLot数ごとに外貨を購入したり売却したりします。具体的に取引に置き換えると1 ロットは10,0000通貨単位です。

ほとんどのブローカーは、0.01以下の小数ロットサイズでの取引を許可しています。 フラクショナルロットサイズは、ミニロット、マイクロロット、ナノロットと呼ばれることもあります。 サイズと単位を比較するには、上の写真を参照してください。

レバレッジとマージンとは

レバレッジにより、トレーダーはより少ないお金(証拠金)で大きなポジションで取引できるようになります、同時に利益と損失の両方が大幅に増幅されます。 外国為替取引とは レバレッジ取引は証拠金取引とも呼ばれます。

レバレッジ(てこ)は潜在的な利益と損失を増幅します。 たとえば、レバレッジなしでEUR / USDを1.0000で購入する場合、全損を取得するには、価格をゼロにするか、投資を2倍にするために2.0000にする必要があります。 100:1のレバレッジをフルに使用して取引する場合、100分の1の価格変動でも、同じ利益または損失が発生します。

マージン(必要証拠金)はFX通貨市場において、ポジションを開いて維持するために必要な入金額です。これは手数料や取引コストではなく、取引を開始するための入金額として口座残高の一部が割り当てられているだけです。損失からブローカーを保護するのが目的です。損失によりトレーダーの証拠金が事前定義されたストップアウト率を下回ると、1つまたはすべてのオープンポジションがブローカーによって自動的にクローズ(決済)されます。ブローカーからのマージンコール警告は、このような清算に先行する場合もあれば、先行しない場合もあります。

レバレッジの仕組み

マネーマネジメントとは

最も重要なルールは、口座資金のごく一部のみをリスクにさらすことです。 そうすることによって、あなたは避けられない損失に耐えることができるでしょう。 経験則として、多くのトレーダーは、取引ごと2%以下のリスクで取引をおこなっています。

ドローダウンとは

ローソク足チャートとは

ローソク足チャートとは

価格が下落して下落した場合、ローソク足は赤に着色されます(陰線)。 価格が上昇して上昇した場合、緑色になります(陽線)

テクニカル分析とは

テクニカル分析とは

サポート、レジスタンス

マルチタイムフレーム解析とは

テクニカル分析は常に複数の時間チャートを見る必要があります、月次チャート(各ローソク足が1か月を表す)から1時間まで。週次や月次などの長期チャートでは主要な傾向を確認できます。日次や4時間などの中期チャートではベストな参入機会を特定するのに役立ちます。

経済指標カレンダーデータとボラティリティ

経済指標カレンダーデータとボラティリティ

経済指標カレンダーの使い方を学ぶ

前月の値:前月の結果を表示します。前月が調整されることがあるため、変更される可能性があります。 この動きはボラティリティを引き起こす可能性があります。

予測またはコンセンサス値:経済アナリストのコンセンサスに基づいて予測を表示します。

実際の値:実際のレポート値を表示し、予測と大幅に異なる場合は変動の原因となる可能性があります。

インパクト:レポートの潜在的な影響の大きさは、イベント名の横にある色付きのアイコンで示されます。 赤は影響が大きいことを意味し、オレンジは影響が中程度であることを意味します。

外国為替で利用可能な取引注文タイプ

外国為替で利用可能な取引注文タイプ

マーケットオーダーとは、成行注文のことです。オーダーが入ったときに取引成立となり、その時点での為替レートにて取引が行われます。マーケットオーダーは注文することですぐに約定します。ただし、相場の状況により注文したときの為替レートと約定レートの数値が異なる場合があります、バイタリティー期間中は特に。これはスリッページとして知られています。ボラティリティや非流動性の高い時に成行注文を出すと、高いスリッページが発生することがあります。

リミットオーダーは、指定された価格で制限された売買注文です。マーケットオーダーとは異なり、使用される価格を完全にコントロールすることができます。注文価格が実行時に利用できない場合はもちろんのこと、注文が未記入になります。

指値注文の種類

テイクプロフィット利食いにより利益を確定させる取引をいいます。

トレーリングストップは、到達した最高価格から一定の数ピップスを離れたところで取引を決済するための指値注文です。

ストップロスは為替レートが自分の不利に変化してきて損失が発生してきたときに、それ以上の損失を避けるためにポジションを決済する指値注文のことをいいます。

バイストップは現在の価格より高い価格で買い注文をする価格設定のことです。

セルストップ現在の価格より低い価格で買い注文をする価格設定のことです。

バイリミット現在の価格より低い価格で(底値)で買い注文をする価格設定のことです。

セルリミットは現在の価格より高い価格(天井値)で買い注文をする価格設定のことです。

ストップ指値注文は、指値注文としてのみ実行されると説明されているストップ注文のように機能します。

外国為替取引のリスク

メタトレーダー取引プラットフォームとは

メタトレーダー取引プラットフォームとは

メタトレーダーは、最も人気のあるサードパーティのFX取引プラットフォームで、ほとんどのブローカーが提供しています。チャートといくつかのテクニカル指標が組み込まれているため、ユーザーは簡単にFX取引を行うことができ、ブローカーによっては、株式やインデックス、コモディティ、暗号通貨のCFDも可能です。

「エキスパートアドバイザー」と呼ばれる自動取引ロボット(EA)、テクニカルインジケーター、およびスクリプトは、C ++と同様の単純なプログラミング言語を使用してMQL言語エディターで簡単に構築できます。 エキスパートアドバイザーは、組み込みの戦略テスターを使用して、過去の価格データでバックテストすることもできます。

FXでトレードするための最良の時間帯

FXでトレードするための最良の時間帯

  • 北米 - 米国ニューヨーク
  • アジア - 東京、日本
  • アジア太平洋 - オーストラリア、シドニー
  • ヨーロッパ - イギリス、ロンドン

外国為替デモ口座を開設して練習を始める方法

外国為替デモ口座を開設して練習を始める方法

最高の外国為替ブローカーを選択する方法

最終的な考察

John Lee Rossi

作成者について: John Lee Rossi

John Lee Rossi, currently head of fundamental and technical research with Clear Markets Ltd., is a seasoned trader with more than 16 years experience trading in the financial markets. John previously worked for several brokerage 外国為替取引とは companies, operating in different OTC markets, specialising in a wide range of financial products, from Forex trading to commodities trading. Happily married to his lovely wife Frances, John has two teenage daughters. Away from the business, he enjoys hiking, golfing, and spending time at the Ozarks lake with family and friends.

John Lee Rossi, currently head of fundamental and technical research with Clear Markets Ltd., is a seasoned trader with more than 16 years experience trading in the financial markets. John previously worked for 外国為替取引とは several brokerage companies, operating in different OTC markets, specialising in a wide range of financial products, from Forex trading to commodities trading. Happily married to his lovely wife 外国為替取引とは Frances, John has two teenage daughters. Away from the business, he enjoys hiking, golfing, and spending time at the Ozarks lake with family and friends.

今週の注目CFD

■外国為替証拠金取引は各通貨の価格を、貴金属証拠金取引は各貴金属の価格を指標とし、それらの変動に対する予測を誤った場合等に損失が発生します。また、売買の状況によってはスワップポイントの支払いが発生したり、通貨の金利や貴金属のリースレート等の変動によりスワップポイントが受取りから支払いに転じたりすることがあります。外国為替証拠金取引の手数料については、無料のスタンダードと有料のアクティブトレーダーの二コースがあります。アクティブトレーダーでは取引金額に一定の料率(ステージ1: 0.003%、ステージ2: 0.002%、ステージ3: 0.001%)を掛けて求めた手数料が新規/決済それぞれで課金されます。さらにステージ2と3ではお支払いいただいた手数料の月間合計額が月額標準金額(ステージ2: 6万円、ステージ3: 20万円)に満たない場合は、その差額を追加で徴収させていただきます。ミニマムチャージの設定はありません。ステージはお客様ご自身で事前に選択していただき、月単位で適用されます。変更する場合は翌月以降の月の初日から有効となり、原則として月の途中で変更することはできません。貴金属証拠金取引の手数料についても、無料のスタンダードと有料のアクティブトレーダーの二コースがあります。ただしスタンダードではミニマムチャージが設定されています。アクティブトレーダーの手数料は外国為替証拠金取引と同様の仕組みになります。なお、ステージ2と3における手数料の月間合計額の計算では、外国為替証拠金取引と貴金属証拠金取引で発生した手数料が合算されます。
■外国為替オプション取引は外国為替証拠金取引の通貨を、貴金属オプション取引は貴金属証拠金取引の貴金属を原資産とし、原資産の値動きやその変動率に対する予測を誤った場合等に損失が発生します。また、オプションの価値は時間の経過により減少します。手数料については、外国為替オプション取引・貴金属オプション取引ともに無料です。なお、オプションの売り側は権利行使に応える義務があります。
■株価指数CFD取引は株価指数や株価指数を対象としたETFを、個別株CFD取引は個別株や個別株関連のETFを、債券CFD取引は債券や債券を対象としたETFを、その他証券CFD取引はその他の外国上場株式関連ETF等を、商品CFD取引は商品先物取引をそれぞれ原資産とし、それらの価格の変動に対する予測を誤った場合等に損失が発生します。また、建玉や売買の状況によってはオーバーナイト金利、キャリングコスト、借入金利、配当等調整金の支払いが発生したり、通貨の金利の変動によりオーバーナイト金利が受取りから支払いに転じたりすることがあります。手数料については、東京証券取引所上場株式を原資産とするCFD取引の日計り取引は「取引金額×0.05%」の手数料がかかり、建玉を持ち越した場合、キャッシュバック方式により、売買手数料は無料です。ETFを原資産としない株価指数CFD取引と商品CFD取引では売/買、新規/決済の別にかかわらず無料ですが、それ以外は有料となり「取引金額×一定料率」または「取引数量×一定金額」で求めた手数料がかかります。ただし、手数料の合計額が当社の定める最低手数料に満たない場合は、手数料に代えて最低手数料を徴収させていただきます。手数料の料率や金額または最低手数料は取引所や銘柄などによって異なります。
■上記全ての取引においては、当社が提示する売価格と買価格にスプレッド(価格差)があり、お客様から見た買価格のほうが売価格よりも高くなります。
■先物取引は各原資産の価格を指標とし、それらの変動に対する予測を誤った場合等に損失が発生します。手数料については、売買手数料と取引所手数料が新規/決済のそれぞれで課金されます。売買手数料は注文単位当りで定められています。ただし、手数料の合計額が当社の定める最低手数料に満たない場合は、手数料に代えて最低手数料を徴収させていただきます。また、建玉を翌日に持ち越すとキャリングコストが発生します。
■外国株式オプション取引は、対象とする外国上場株式の市場価格あるいは当該外国上場株式の裏付けとなっている資産の価格や評価額の変動等に対する予測を誤った場合等に損失が発生します。また、対象とする外国上場株式の発行者の信用状況の変化等により、損失が発生することがあります。なお、オプションを行使できる期間には制限がありますので留意が必要です。さらに、外国株式オプションは、市場価格が現実の市場価格等に応じて変動するため、その変動率は現実の市場価格等に比べて大きくなる傾向があり、意図したとおりに取引ができず、場合によっては大きな損失が発生する可能性があります。また取引対象となる外国上場株式が上場廃止となる場合には、当該外国株式オプションも上場廃止され、また、外国株式オプションの取引状況を勘案して当該外国株式オプションが上場廃止とされる場合があり、その際、取引最終日及び権利行使日が繰り上げられることや権利行使の機会が失われることがあります。対象外国上場株式が売買停止となった場合や対象外国上場株式の発行者が、人的分割を行う場合等には、当該外国株式オプションも取引停止となることがあります。また買方特有のリスクとして、外国株式オプションは期限商品であり、買方がアウトオブザマネーの状態で、取引最終日までに転売を行わず、また権利行使日に権利行使を行わない場合には、権利は消滅します。この場合、買方は投資資金の全額を失うことになります。また売方特有のリスクとして、売方は証拠金を上回る取引を行うこととなり、市場価格が予想とは反対の方向に変化したときの損失が限定されていません。売方は、外国株式オプション取引が成立したときは、証拠金を差し入れ又は預託しなければなりません。その後、相場の変動や代用外国上場株式の値下がりにより不足額が発生した場合には、証拠金の追加差入れ又は追加預託が必要となります。また売方は、権利行使の割当てを受けたときには、必ずこれに応じなければなりません。すなわち、売方は、権利行使の割当てを受けた際には、コールオプションの場合には売付外国上場株式が、プットオプションの場合は買付代金が必要となりますから、特に注意が必要です。さらに売方は、所定の時限までに証拠金を差し入れ又は預託しない場合や、約諾書の定めによりその他の期限の利益の喪失の事由に該当した場合には、損失を被った状態で建玉の一部又は全部を決済される場合もあります。更にこの場合、その決済で生じた損失についても責任を負うことになります。外国株式オプション取引の取引手数料については、1ロットあたり3.0米ドルが一回の取引ごとに課金されます。その他にも取引所手数料やキャリングコストなど様々な費用がかかります。手数料の詳細は、発注前の取引画面でご確認ください。外国株式オプション取引(売建て)を行うにあたっては、所定の証拠金を担保として差し入れ又は預託していただきます。証拠金率は各銘柄のリスクによって異なりますので、発注前の取引画面でご確認ください。
■上記全ての取引(ただしオプション取引の買いを除く)は、取引証拠金を事前に当社に預託する必要があります。取引証拠金の最低必要額は取引可能な額に比べて小さいため、損失が取引証拠金の額を上回る可能性があります。この最低必要額は、取引金額に対する一定の比率で設定されおり、口座の区分(個人または法人)や個別の銘柄によって異なりますが、平常時の比率は4%から20%が適用されます。ただし法人が行う外国為替証拠金取引については、金融商品取引業等に関する内閣府令第117条第27項第1号に規定される定量的計算モデルを用いて通貨ペアごとに算出(1週間に1度)した比率を下回らないように当社が設定します。
■上記全ての取引(ただしオプション取引の買いを除く)は、損失が無制限に拡大することを防止するために自動ロスカット(自動ストップロス)が適用されますが、これによって確定した損失についてもお客様の負担となります。また自動ロスカットは決済価格を保証するものではなく、損失がお預かりしている取引証拠金の額を超える可能性があります。
■外国証券売買取引は、買付け時に比べて売付け時に、価格が下がっている場合や円高になっている場合に損失が発生します。手数料については、「取引金額×一定料率」又は「取引数量×一定金額」で求めた手数料が一回の取引ごとに課金されます。ただし手数料の合計額が当社の定める最低手数料に満たない場合は、手数料に代えて最低手数料を徴収させていただきます。また取引所手数料等の追加費用がかかる場合があります。
■取引にあたっては、取引説明書および取引約款を熟読し十分に仕組みやリスクをご理解いただき、発注前に取引画面で手数料等を確認のうえ、ご自身の判断にてお取引をお願いいたします。

サクソバンク証券株式会社

金融商品取引業者 関東財務局長(金商)第239号
加入協会/日本証券業協会、一般社団法人金融先物取引業協会、日本投資者保護基金、日本商品先物取引協会

ご使用になられているブラウザ環境によりウェブサイトを正しく表示できません。

本サイトでは iOS 9.X および Microsoft Internet Explorer 10 以降のブラウザのご利用を推奨しています。これ以外の環境でご利用いただいた場合、本サイトの利用に必要な機能が使用できず、画面が正常に表示されない、動作しない等の現象が起きることがあります。

関連記事

よかったらシェアしてね!
  • URLをコピーしました!
  • URLをコピーしました!

コメント

コメントする

目次
閉じる